Либерализмът е не само философска и икономическа тенденция, но и политическа идеология. Тя се основава на принципа на неприкосновеност на индивидуалните свободи, които са в основата на обществото.
Идеалният модел на либерално общество предполага съществуването на индивидуална свобода за всеки, ограничена власт на църквата и държавата, върховенство на закона, частна собственост и свободно предприемачество.
Либерализмът възникна в отговор на неограничената власт на монарсите и опроверга доминиращата тогава теория за божествения произход на властта. За разлика от тях поддръжниците на либерализма разработиха концепцията за социален договор, която съдържаше своя собствена версия за появата на власт и държава. Според нея населението доброволно е прехвърлило част от правата на държавата в замяна на осигуряване на собствена сигурност, индивидуални права и свободи. По този начин на държавата бяха възложени минималните функции, които могат да бъдат насочени към постигането на тези цели. Либералите настояваха, че не родството и божествената съдба трябва да са решаващи за заемането на властови позиции. Според тях източникът на формиране на властта трябва да бъдат изключително хората.
Ето защо той вижда демократичния политически режим като оптималната форма за прилагане на принципите на либерализма. Само той може да осигури плурализъм на мненията и политическите движения, представителство на интересите на всички сектори на обществото, включително малцинството, както и прозрачността на държавната власт. Тези позиции се заемаха в областта на държавната структура както от ранните класически либерали, така и от съвременните поддръжници на тенденцията.
Техните възгледи се различават само в ролята на държавата в икономиката. Ранните либерали виждаха икономическата свобода като най-висшата ценност. Те вярваха, че държавата боли само като се намесва в пазарните отношения. Според тях единствената функция на държавата в икономиката трябва да бъде да създава условия за свободен пазар.
Съвременните либерали са по-толерантни към държавното участие в икономиката. Те вярват, че ролята на държавата е да създаде равни условия за всички социални слоеве, необходимостта да се преодолее пропастта между богатите и бедните и да се регулира пазарът на труда. Държавата трябва да помага на безработните и да гарантира безплатно образование и здравеопазване.
Предимствата на либералната идеология включват развитието на принципа на естествените човешки права. Те включват правото на живот, свобода и собственост. И притежаването на природни права не зависи от принадлежността към определен клас, а се дава при раждането. С развитието на либералната идеология нейните възгледи за индивидуализма се променят. Първоначално поддръжниците му го възприемаха в екстремна форма и вярваха, че индивидуалните интереси надвишават обществените по важност. В бъдеще възгледите по този въпрос се промениха и либералите признаха общественото благо като приоритет.
Като цяло либералната идеология е оказала голямо влияние върху политическия процес и до голяма степен е определила лицето на сегашните демократични държави и техните основни принципи.